"Интернационализация, регионализация и технологизация российского банковского сектора"
На недавнем банковском форуме докладчик - представитель крупной иностранной консалтинговой компании - озаглавил свою презентацию "Интернационализация, регионализация и технологизация российского банковского сектора", чем вызвал живую реакцию в зале. Насколько удачными были недавние сделки в банковском секторе с участием иностранцев и как в результате поглощения мощными мировыми игроками крупных местных банков изменится конкуренция, покажет только время. В чем не приходится сомневаться, так это в том, что интерес к российскому рынку огромен, а активность иностранных банков в сфере слияний и поглощений весьма значительна.
Развитие федеральных сетей столичных банков, создание точек разного формата для работы на региональных рынках и, как следствие, качественное изменение конкурентной среды для региональных лидеров также стимулируют владельцев многих провинциальных банков искать заинтересованного покупателя. Есть ли иной выход? Из 532 региональных банков только 27 входят в top-100 по объему активов, при этом 100-я позиция в рейтинге соответствует примерно 10 млрд руб. Даже если рентабельность активов находится на уровне 3%, то расчетная величина годовой прибыли для самых крупных представителей этой группы банков - примерно 300 млн руб. После уплаты налогов реинвестировать в развитие банка удастся в лучшем случае 150-200 млн руб.
Ни создать собственную сеть точек продаж, ни преодолеть технологическое отставание от лидеров такие инвестиции не позволяют. А ведь развитие наиболее быстро растущих сегментов - обслуживания малого бизнеса и частных лиц - предполагает серьезное технологическое перевооружение и, конечно, инвестиции.
Внедрение программ потребительского кредитования, кредитования малого бизнеса на длительные сроки и ипотечного кредитования и, соответственно, стремление сохранить свою долю на региональном рынке при отсутствии достаточного финансирования со стороны акционеров и невозможности привлечь внешнее финансирование значительно повышают риски банка в среднесрочной и долгосрочной перспективе. При этом значительную долю ресурсной базы региональных банков продолжают формировать ресурсы местных клиентов, в том числе частных лиц.
Принимая во внимание, что привлечение стратегического инвестора означает детальный анализ финансового состояния банка, глубокое изучение его возможностей генерации прибыли и рисков деятельности, мы приходим к выводу о том, что перспективы привлечения инвестора для таких банков со временем снижаются. Теоретически, конечно, можно предположить, что какой-то региональной команде удастся сформировать уникальную стратегию, найти незанятую нишу и выстоять, но жизнь подтверждает обратное: хрестоматийный пример о якобы уникальной маркетинговой стратегии производителей японских мотоциклов сводился к ценовому демпингу при входе на американский рынок.
Продажа контрольного пакета стратегическому инвестору или его допуск к управлению при сохранении контроля - наиболее вероятные варианты развития большинства региональных банков в том случае, если не будут предложены какие-либо меры по рефинансированию российской банковской системы.
Говоря о совершенно реальных рисках для небольших банков, интересным представляется предложение о передаче специальной организации функций по финансовой поддержке проблемных банков с целью недопущения системного кризиса. В качестве этой организации может выступать, например, Агентство по страхованию вкладов, имеющее опыт санации проблемных банков в послекризисный период (в свою бытность АРКО). Более того: поскольку финансовое оздоровление должно сопровождаться совершенствованием системы управления, многим крупным российским банкам с целью возможности дальнейшего участия в капитале проблемных банков представляется очень разумным сотрудничество с государством в рамках этой программы.
При этом выигрывают все: государство, клиенты, акционеры, инвесторы. Не один ли это из основных критериев правильно сформулированной идеи?
